La noble dame Elenn engage un criminel du nom de Aedin pour la protéger durant son voyage à travers d’un pays terrorisé par un dragon. La jeune femme est en possession d’un sceptre magique qu’elle doit remettre au roi. L’ambitieux et machiavélique Corvus tente tout ce qu’il peut pour s’emparer de l’objet précieux.
Le récit plonge le spectateur dans un monde fantastique rempli de créatures mythiques. Situant l’action de ce conte au Moyen Âge, le film présente des images d’affrontements guerriers à détails sanglants ainsi que de brèves scènes de torture.
